Gli investitori in cerca di conservazione del capitale spesso si concentrano allocazioni di portafoglio su opzioni di investimento a rischio minimo, tra cui contanti, mercati monetari, certificati di deposito e obbligazioni.

Nell’ambito della categoria obbligazionaria, le obbligazioni a breve termine rientrano nella fascia più sicura dello spettro di rischio dei titoli di debito a causa della loro breve durata e del successivo status di quasi cassa. Una durata più breve o una data di scadenza portano a meno rischio di credito e meno rischio di tasso di interesse.

Per gli investitori conservatori, le obbligazioni a breve termine sono interessanti perché riducono efficacemente la volatilità. I fondi comuni di investimento nella categoria obbligazionaria a breve durata forniscono questa diversificazione investendo in partecipazioni obbligazionarie di alta qualità in vari tipi di emittenti, industrie e regioni.

1. Il fondo Investment Grade a breve termine Vanguard (VFSTX)

• Rendimento totale medio: 2,55%
• Rendimento a 30 giorni: .97%
• Expense ratio: 0,2%

Il fondo offre diversificazione in termini di esposizione regionale, qualità del credito e tipo di emittente obbligazionario. Fondato nel 1982, il fondo Investment Grade a breve termine Vanguard cerca di fornire agli investitori entrate correnti e si concentra sul mantenimento di una volatilità minima dei prezzi.

I gestori di fondi investono una parte considerevole del patrimonio del fondo in titoli a reddito fisso di alta qualità, con non meno dell ‘ 80% in emissioni di debito a breve e medio termine. Il fondo comune di investimento ha investito il 17,9% del suo patrimonio in titoli ipotecari commerciali o garantiti da attività e il 3,9% in obbligazioni del Tesoro o di agenzia il 30 giugno 2020.

Il fondo attualmente gestisce assets 66,8 miliardi in attività degli investitori in oltre 2.427 partecipazioni. A partire da ottobre 2020, ha generato un rendimento totale annualizzato medio di 10 anni di 2.55%. Il fondo ha un expense ratio dello 0,2%, ben al di sotto della media di categoria dello 0,74%.

Gli investitori possono acquistare azioni senza un carico di vendita iniziale e non viene valutato alcun costo quando le azioni vengono riscattate. Il rendimento della Securities and Exchange Commission (SEC) a 30 giorni del fondo è stato dello 0,97% in ottobre. 6, 2020. Richiede un investimento iniziale minimo di $3.000. Le azioni Admiral sono disponibili con un investimento di $50.000 o più e il loro rapporto di spesa è solo dello 0,1%.

2. Il DFA Short-Term Extended Quality Portfolio (DFEQX)

• Rendimento totale medio: 2,96%
• Rendimento a 30 giorni: 1,44%
• Expense ratio: 0,33%

Il DFA Short-Term Extended Quality Portfolio è stato istituito nel marzo 2009 e mira a fornire agli investitori il rendimento totale massimo nell’ambito dei titoli di debito. I gestori di fondi investono almeno l ‘ 80% del portafoglio in titoli a reddito fisso ritenuti di qualità investment grade. Fino al 25% del patrimonio del fondo può essere investito in obbligazioni, banconote e banconote emesse dagli Stati Uniti. Tesoreria, agenzie governative o strumenti federali.

La scadenza media delle obbligazioni sottostanti il fondo era di 1,44 anni a ottobre. 6, 2020. La durata media effettiva era di 1,37 anni. Il fondo è passato a scadenze più brevi in 2019, probabilmente in risposta al calo dei tassi di interesse. Scadenze più basse di solito portano a rendimenti più bassi, e il rendimento SEC 30-day è giù a .33%.

Il fondo comune di investimento gestito assets 6,2 miliardi in attività degli investitori. Ha generato un rendimento annuo medio decennale del 2,06% a ottobre 2020. Il fondo comune ha un rapporto di spesa di 0.22%, che scende al di sotto della media di categoria, e gli investitori possono acquistare azioni senza costi di vendita anticipati o differiti.

3. iShares Short-Term Corporate Bond ETF (IGSB)

• Rendimento totale medio: 2,30%
• Rendimento a 30 giorni: 2,40%
• Expense ratio: 0,06%

L’ETF iShares Short-Term Corporate Bond è iniziato nel gennaio del 2007, il che gli conferisce una storia sostanziale di prezzi e prestazioni per un ETF. L’obiettivo del fondo è quello di tracciare un indice di obbligazioni societarie investment grade statunitensi a breve termine. Il fondo non include titoli di Stato, quindi ha un rendimento più elevato e una volatilità leggermente superiore.

Il fondo aveva assets 20,3 miliardi di attività e un volume medio giornaliero di 2,14 milioni di azioni scambiate a partire da ottobre. 6, 2020. La dimensione del mercato per il fondo garantisce piccoli spread, che è un fattore significativo per gli ETF obbligazionari.

Nei dieci anni terminati con ottobre 2020, il rendimento totale medio è stato del 3,04% all’anno. Il rendimento 30-day SEC era 0.92% su ott. 6. Le tasse sono basse, a soli 0.06%. Questo fondo non ha carichi di vendita o requisiti minimi di investimento.

4. Il Fidelity Short-Term Bond Fund (FSHBX)

• Rendimento totale medio: 1,98%
• Rendimento a 30 giorni: 1,98%
• Expense ratio: 0,45%

Il Fidelity Short-Term Bond Fund ha una data di inizio marzo 1986 e il fondo cerca di ottenere un alto livello di reddito corrente per gli investitori. Tenendo presente la salvaguardia del capitale, i gestori di fondi investono almeno l ‘ 80% del portafoglio in titoli di debito investment grade o in operazioni di pronti contro termine.

Il mix di investimenti comprende emittenti nazionali ed esteri, con il 53,17% investito in emittenti corporate, il 18,60% negli Stati Uniti. Titoli del Tesoro, e il 15,07% in asset-backed securities (ABS). Il fondo ha accumulato assets 3.2 miliardi in attività a partire da ottobre. 6, 2020.

Il fondo comune di investimento ha generato un rendimento totale medio annuo dell ‘ 1,75% negli ultimi dieci anni. Per coincidenza, il fondo ha anche avuto un rendimento a 30 giorni di 0.52% su ott. 6, 2020. Il fondo comune ha un rapporto di spesa dello 0,45%, in linea con la maggior parte dei fondi comuni obbligazionari a breve termine. Il fondo non addebita un carico di vendita anticipato o differito e non vi è alcun requisito minimo di investimento.

5. Lo Schwab Short-Term Bond Index Fund (SWSBX)

• Rendimento totale medio (dall’inizio): 3,16%
• Rendimento a 30 giorni: .31%
• Expense ratio: 0,06%

Il fondo indicizzato per obbligazioni a breve termine Schwab cerca di fornire agli investitori elevati redditi correnti. Questo fondo comune di investimento tiene traccia della performance dell’indice Bloomberg Barclays U. S. Government/Credit: 1-5 Years investendo una notevole quantità delle attività di portafoglio in strumenti di debito presenti sul benchmark. I gestori di fondi si concentrano su strumenti di debito investment grade nelle categorie di tasso di interesse fisso, variabile e variabile con varie scadenze.

Il fondo è un’aggiunta piuttosto nuova con una data di inizio del 23 febbraio 2017. Tuttavia, i titoli sottostanti e la strategia impiegati su questo fondo lo rendono una scelta solida per la componente a reddito fisso di qualsiasi portafoglio.

SWSBX ha accumulato assets 1.8 miliardi in attività a partire da ottobre. 2, 2020. Il rapporto di spesa dello 0,06% è incredibilmente basso, come ci si aspetterebbe da un fondo indicizzato. Il rendimento di 30 giorni era solo 0.31%, soprattutto perché il 67% del fondo è investito in obbligazioni governative e di agenzia a basso rendimento. Agli investitori non viene addebitato un carico di vendita al momento dell’acquisto o del rimborso e non vi è alcun requisito minimo di investimento.