najważniejsze informacje

wzór stosowany w bilansie

bilans stosuje się do następującego równania księgowego, w którym aktywa z jednej strony i pasywa plus kapitał własny akcjonariuszy z drugiej bilansują się:

aktywa=pasywa+kapitał własny akcjonariuszy\text{aktywa} = \text{pasywa} + \text{pasywa}akcjonariuszy} aktywa=pasywa+kapitał własny akcjonariuszy

ta formuła jest intuicyjna: firma musi zapłacić za wszystkie rzeczy, które posiada (aktywa), pożyczając pieniądze (przejmując zobowiązania) lub odbierając je inwestorom (emitując udziały akcjonariuszy).

na przykład, jeśli firma bierze pięcioletnią pożyczkę w wysokości 4000 USD od banku, jej aktywa (w szczególności konto gotówkowe) wzrosną o 4000 USD. Jego zobowiązania (w szczególności długoterminowe konto dłużne) również wzrosną o $4,000, równoważąc obie strony równania. Jeśli firma weźmie od inwestorów $8,000, jej aktywa wzrosną o tę kwotę, podobnie jak kapitał akcjonariuszy. Wszystkie przychody, które spółka wygeneruje, przekraczające koszty, trafią na rachunek kapitałowy akcjonariuszy. Przychody te będą zbilansowane po stronie aktywów, pojawiając się jako środki pieniężne, inwestycje, zapasy lub inne aktywa.

aktywa, pasywa i kapitał własny akcjonariuszy składają się z kilku mniejszych rachunków, które rozkładają specyfikę finansów spółki. Konta te różnią się znacznie w zależności od branży, a te same warunki mogą mieć różne konsekwencje w zależności od charakteru działalności. Ogólnie rzecz biorąc, istnieje jednak kilka wspólnych elementów, z którymi inwestorzy mogą się zetknąć.

co jest w bilansie?

bilans jest migawką przedstawiającą stan finansów przedsiębiorstwa w danym momencie. Sama w sobie nie może dać poczucia trendów, które rozgrywają się w dłuższym okresie. Z tego powodu bilans należy porównać z bilansem z poprzednich okresów. Należy go również porównać z innymi przedsiębiorstwami z tej samej branży, ponieważ różne branże mają unikalne podejście do finansowania.

szereg wskaźników można uzyskać z bilansu, pomagając inwestorom zrozumieć, jak zdrowa jest firma. Należą do nich wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego i wskaźnik testu kwasowego, a także wiele innych. Rachunek zysków i strat oraz rachunek przepływów pieniężnych stanowią również cenny kontekst dla oceny finansów przedsiębiorstwa, podobnie jak wszelkie notatki lub dodatki w raporcie o zarobkach, które mogą odnosić się do bilansu.

aktywa

w segmencie aktywów rachunki są notowane od góry do dołu w kolejności ich płynności – czyli łatwości, z jaką można je zamienić na gotówkę. Są one podzielone na aktywa obrotowe, które mogą być zamienione na gotówkę w ciągu jednego roku lub krócej; i aktywa trwałe lub długoterminowe, które nie mogą.

oto ogólna kolejność kont w ramach aktywów obrotowych:

• środki pieniężne i ich ekwiwalenty są najbardziej płynnymi aktywami i mogą obejmować bony skarbowe i krótkoterminowe certyfikaty depozytowe, a także twardą walutę.
• zbywalne papiery wartościowe to akcje i dłużne papiery wartościowe, dla których istnieje płynny rynek.
• należności odnosi się do pieniędzy, które klienci są winni Firmie, być może w tym dodatek za wątpliwe rachunki, ponieważ można oczekiwać, że pewna część klientów nie zapłaci.
• Inwentaryzacja to towary dostępne do sprzedaży, wyceniane po niższej cenie lub cenie rynkowej.
• przedpłacone wydatki reprezentują wartość, za którą już zapłacono, taką jak ubezpieczenie, umowy reklamowe lub czynsz.

aktywa długoterminowe obejmują następujące:

• inwestycje długoterminowe to papiery wartościowe, które nie zostaną lub nie zostaną zlikwidowane w przyszłym roku.
• środki trwałe obejmują grunty, maszyny, urządzenia, budynki i inne trwałe, na ogół kapitałochłonne aktywa.
• wartości niematerialne obejmują niefizyczne (ale wciąż wartościowe) aktywa, takie jak własność intelektualna i wartość firmy. Ogólnie rzecz biorąc, wartości niematerialne i prawne są wykazywane w bilansie tylko wtedy, gdy są nabywane, a nie opracowywane wewnętrznie. Ich wartość może być więc szalenie zaniżona – na przykład nie umieszczając logo uznanego na całym świecie-lub po prostu szalenie zawyżona.

zobowiązania

zobowiązania to pieniądze, które firma jest winna stronom zewnętrznym, od rachunków, które musi zapłacić dostawcom, po odsetki od obligacji, które wydała wierzycielom na czynsz, Media i wynagrodzenia. Zobowiązania krótkoterminowe to zobowiązania, które są wymagalne w ciągu jednego roku i są wymienione w kolejności ich wymagalności. Zobowiązania długoterminowe są wymagalne w dowolnym momencie po roku.

rachunki zobowiązań bieżących mogą obejmować:

• bieżąca część zadłużenia długoterminowego
• zadłużenie banku
• odsetki do zapłaty
• WYNAGRODZENIA DO ZAPŁATY
• przedpłaty klientów
• dywidendy do zapłaty i inne
• składki zarobione i niezarobkowe
• należności do zapłaty

zobowiązania długoterminowe mogą obejmować:

• dług długoterminowy: odsetki i inne zobowiązania kapitał z wyemitowanych obligacji
• zobowiązanie z Funduszu Emerytalnego: pieniądze, które spółka musi wpłacić na konta emerytalne swoich pracowników
• zobowiązanie z tytułu odroczonego podatku dochodowego: podatki, które zostały naliczone, ale nie zostaną zapłacone przez kolejny rok (oprócz terminów, liczba ta uwzględnia różnice między wymogami dotyczącymi sprawozdawczości finansowej a sposobem obliczania podatku, np. obliczenia amortyzacji.)

niektóre zobowiązania są ujmowane poza bilansem, co oznacza, że nie pojawią się w bilansie.

kapitał własny akcjonariuszy

kapitał własny akcjonariuszy to pieniądze przypisane właścicielom firmy, czyli jej akcjonariuszom. Jest również znany jako” aktywa netto”, ponieważ jest równoważny całkowitemu aktywowi spółki minus jej zobowiązania, czyli długowi, jaki jest ona winna wobec osób niebędących akcjonariuszami.

Zyski zatrzymane to zyski netto, które spółka albo reinwestuje w działalność gospodarczą, albo wykorzystuje do spłacenia długu; reszta jest przekazywana akcjonariuszom w formie dywidend.

akcje Skarbu Państwa to akcje, które spółka odkupiła. Może być sprzedany w późniejszym terminie w celu zebrania gotówki lub zarezerwowany do odparcia wrogiego przejęcia.

niektóre spółki emitują akcje uprzywilejowane, które będą notowane oddzielnie od akcji zwykłych w kapitale własnym akcjonariuszy. Preferred stock przypisuje się arbitralną wartość nominalną – podobnie jak wspólne zapasy, w niektórych przypadkach-która nie ma wpływu na wartość rynkową akcji (często wartość nominalna wynosi tylko 0,01 USD). Rachunki” akcji zwykłych „i” akcji uprzywilejowanych ” oblicza się poprzez pomnożenie wartości nominalnej przez liczbę wyemitowanych akcji.

dodatkowy kapitał wpłacony lub nadwyżka Kapitałowa oznacza kwotę, którą akcjonariusze zainwestowali ponad „akcje zwykłe” lub „akcje preferowane”, które są oparte na wartości nominalnej, a nie na cenie rynkowej. Kapitał własny akcjonariuszy nie jest bezpośrednio związany z kapitalizacją rynkową spółki: opiera się ona na bieżącej cenie akcji, podczas gdy kapitał wpłacony jest sumą kapitału własnego, który został zakupiony za dowolną cenę.

przykład bilansu