ヘッジ
ヘッジとは何ですか？
ヘッジは、投資家によって理解され、使用されるべき財務戦略ですプライベートエクイティ対ベンチャーキャピタル、エンジェル/シードInvestorsCompareプライベートエクイティ対ベンチャーキャピタル対エンジェルとシード投資家リスク、ビジネスのステージ、サイズの面で&投資の種類、メトリック、管理。 このガイドでは、エンジェルとシード投資家対ベンチャーキャピタル対プライベートエクイティの詳細な比較を提供します。 それが提供する利点のために、3つのクラスの投資家を混同するのは簡単です。 投資として、それは価値の損失につながる可能性のある危険な状況にさらされてから個人の財政を保護します。 しかし、ヘッジは、必ずしも投資が全く価値を失うことはありませんという意味ではありません。 むしろ、それが起こった場合、損失は別の投資の利益によって軽減されます。
ヘッジは、すべての投資に付属している危険性を認識し、自分の財政に影響を与えることができ、任意の厄介なイベン これの一つの明確な例は、自動車保険を取得しています。 自動車事故が発生した場合、保険契約は修理費用の少なくとも一部を負担します。
ヘッジ戦略はどのように機能しますか？
ヘッジは、あらゆるタイプの投資をサポートする残高です。 ヘッジの一般的な形式はderivativeOption GreeksOptionギリシャ人は、ボラティリティや原資産の価格など、その基礎となる決定パラメータに対するオプションの価格の感度の ギリシャ人は、オプションポートフォリオの分析とオプションまたはその値原資産によって測定される契約の感度分析に利用されています。 たとえば、投資家がそのような株式の価格が上昇することを期待して会社の株式を購入するとします。 しかし、逆に、価格は急落し、投資家に損失を残す。
投資家は、このような負のイベントの影響がオフにバランスされることを保証するためのオプションを使用する場合、このような事件を軽減す OptionOptions：コールとPutsAnオプションは、指定された価格（行使価格）で特定の日付（有効期限）までに資産を購入または売却する権利を保有者に与えるが、義務ではないデリバ オプションには、callsとputsの2種類があります。 米国のオプションは、いつでも行使することができ、投資家が特定の期間内に合意された価格で株式を購入または売却することができます契約です。 この場合、プットオプションは、価格の株式の下落から利益を上げるために投資家を可能にするであろう。 その利益は、株式を購入することからの彼の損失の少なくとも一部を相殺するだろう。 これは、最も効果的なヘッジ戦略の一つと考えられています。
ヘッジ戦略の例
さまざまなヘッジ戦略があり、それぞれがユニークです。 投資家は、最良の結果を得るために、1つの戦略だけでなく、異なる戦略を使用することをお勧めします。 以下は、投資家が考慮すべき最も一般的なヘッジ戦略のいくつかです。
1. 多様化
“すべての卵を一つのバスケットに入れないでください”という格言は古くなることはなく、実際には金融でも理にかなっています。 多様化は、投資家が均一な方向に移動しない投資に彼の財政を置くときです。 簡単に言えば、それはこれらの下落のいずれかの場合、他の人が上昇する可能性があるように、お互いに関連していない資産の様々な投資です。
たとえば、ビジネスマンは、ホテル、民間病院、およびモールのチェーンから株式を購入します。 ホテルが運営する観光産業が負のイベントの影響を受けている場合、他の投資は関連していないため影響を受けません。
2. 裁定
arbitragearbitrageは、同じ資産のための異なる市場での価格差を利用する戦略です。 それが行われるためには、価格が異なる少なくとも二つの同等の資産の状況がなければなりません。 本質的には、裁定取引は、トレーダーが戦略から利益を得ることができる状況は非常にシンプルでありながら非常に賢いです。 それはプロダクトを買い、より高い価格のための別の市場ですぐに販売することを含む;従って、小さくしかし安定した利益を作る。 戦略は、最も一般的に株式市場で使用されています。
のは、唯一の$45のために彼の家の近くにあるアウトレットストアからアシックスの靴のペアを購入し、his70のために彼の学友にそれを販売する中学生 学友はdepartment110のためにそれを販売するデパートと比較される大いにより安い価格を見つけて幸せである。
3. Average down
平均ダウン戦略は、製品のコストや販売価格が低下しているにもかかわらず、特定の製品のより多くのユニットを購入することを含みます。 株式投資家は、多くの場合、彼らの投資をヘッジのこの戦略を使用しています。 彼らが以前に購入した株式の価格が大幅に下落した場合、彼らは低価格でより多くの株式を購入します。 その後、価格が2つの買い価格の間を指すように上昇した場合、2番目の買いからの利益は最初の買いの損失を相殺する可能性があります。
4. 現金での滞在
この戦略は、それが聞こえるように簡単です。 投資家は、彼の投資の潜在的な損失に対してヘッジ、現金で彼のお金の一部を保持します。
ヘッジの領域
ヘッジは、ガス、石油、肉製品、乳製品、砂糖などのものを含む商品などの様々な分野で使用することができます。
もう一つの分野は、最も一般的に株式や債券の形で発見されている有価証券ですbondsbondsは、資本を調達するために企業や政府によって発行された債券 債券発行者は、債券保有者から資本を借りて、指定された期間の固定（または可変）金利でそれらに固定支払いを行います。. 投資家は、物理的なものを所有せずに有価証券を購入することができ、簡単に取引可能な財産になります。 通貨はまた、金利や天気だけでなく、ヘッジすることができます。
最終的な考え
ヘッジは、投資家が金融市場の突然の予期せぬ変化から投資を保護するために使用できる重要な保護です。
追加リソース
CFIのヘッジの説明を読んでくれてありがとう。 CFIは、Amazon、J.P.Morgan、Ferrari
認定プログラムのような企業で働く850,000人以上の学生を対象としたFinancial Modeling and Valuation Analyst(fmva)™FMVA®CertificationJoinの公式プロバイダーです。 財務分析の知識を学び、開発し続けるために、我々は非常に以下の追加のリソースをお勧めします:
- マージンでの購入マージンでの購入MarginMargin取引またはマージンでの購入は、通常、証券を購入するために資金を借りるために、あなたのブローカーと一緒に、担保を提供することを意味します。 株式では、これはまた、追加の株式を購入するためにあなたのポートフォリオ内のオープンポジションの利益の一部を使用してマージンに購入を意味す
- ロングとショートのポジションロングとショートのポジション投資では、ロングとショートのポジションは、セキュリティが上がる（長いとき）または下がる（短い 資産の取引では、投資家はポジションの二つのタイプを取ることができます: 長いと短い。 投資家は、（長い行く）資産を購入するか、（短い行く）それを販売することができます。
- 株式OptionStock OptionAストックオプションは、買い手に所定の価格で、指定された期間内に原株式を売買する権利を与える二つの当事者間の契約です。 ストックオプションの売り手は、売り手がストックオプションの買い手が購入した契約から保険料を支払われるオプションライターと呼ばれてい
- 投資：初心者のガイド投資: 初心者のガイド初心者のための投資ガイドはあなたに投資の基礎と始める方法をお教えします。 取引のためのさまざまな戦略とテクニックについて、そしてあなたが投資できるさまざまな金融市場について学びます。
Leave a Reply