Définition: Un portefeuille diversifié est un portefeuille constitué de produits d’investissement avec des niveaux de risque et des rendements différents, qui vise à réduire le risque supposé et à tirer parti d’un pourcentage significatif de la variabilité de la performance du portefeuille.

Que Signifie Portefeuille Diversifié?

Quelle est la définition du portefeuille diversifié ? La diversification du portefeuille tente de niveler l’impact du risque systémique et non systématique et d’assumer les pertes qui peuvent résulter de mauvaises performances des investissements individuels. Les investisseurs rationnels choisissent une répartition appropriée des actifs en fonction de leur profil d’investissement (agressif ou conservateur) et maximisent le rendement de leur portefeuille.

Habituellement, les investisseurs agressifs assument un niveau de risque plus élevé, s’attendant à des rendements plus élevés, tandis que les investisseurs conservateurs cherchent à préserver leurs bénéfices et à maintenir la valeur de leur portefeuille. Néanmoins, investir dans différentes catégories d’actifs permet aux investisseurs de se développer sur les marchés internationaux ou dans différents secteurs et potentiellement de réduire le risque de leur portefeuille.

Regardons un exemple.

Exemple

Mary investit 140 000 $ dans un portefeuille composé de dix actions qui se négocient dans différents secteurs, devises et régions géographiques. Pour éviter le risque de change, Mary a investi dans des ADR, qui lui permettent d’acheter des actions qui se négocient en bourses étrangères en USD. Ainsi, Mary a investi dans Petrobras Brésil, HSBC Holdings et AstraZeneca Royaume-Uni, Deutsche Bank Allemagne et Nestlé Suisse.

La valeur totale initiale de son portefeuille est de 140 000 $ et la valeur actuelle de son portefeuille est de 143 245 $. Ainsi, Mary a réalisé un bénéfice de 3 245 $, soit un rendement du portefeuille de 2,32%. Certaines des actions du portefeuille ont subi des pertes (Seaspan, Yum! AstraZeneca, Nestlé), tandis que HMS, Petrobras, HSBC et Deutsche Bank ont toutes des rendements élevés.

Pour calculer l’exposition aux devises, Mary divise le nombre d’actions qu’elle détient sur chaque investissement par le nombre total d’actions. Par conséquent, 200 actions de Johnson &Johnson sur 1 650 actions totales équivaut à 12,12%; 150 actions de Seaspan sur 1 650 actions totales équivaut à 9,09%; et ainsi de suite. Pour calculer l’exposition géographique, Mary ajoute les actions qui se négocient sur le marché boursier américain (750), les actions qui se négocient au Royaume-Uni (300), et elle a 100 actions au Brésil, en Allemagne et en Suisse. Par conséquent, l’exposition de Johnson & Johnson est de 26,7% (200 actions sur 750); de HSBC est de 41,7% (125 actions sur 300); et ainsi de suite.

Définition sommaire

Définir des portefeuilles diversifiés : La diversification du portefeuille signifie investir dans plusieurs classes d’actifs et niveaux de risque différents dans le but d’atténuer le risque global d’investissement.