Der Tageshandel ist mit dem Anstieg des Hochgeschwindigkeitshandels und des algorithmischen Handels auf den Märkten unglaublich wettbewerbsfähig geworden. Die gute Nachricht ist, dass viele Online-Broker Papierhandelskonten aktiviert haben, um Händlern zu helfen, ihre Fähigkeiten zu verbessern, bevor sie echtes Kapital einsetzen.

Was ist Papierhandel?

Papierhandel ist ein weiterer Begriff für simulierten Handel, bei dem Einzelpersonen Wertpapiere kaufen und verkaufen können, ohne echtes Geld zu riskieren. Während es möglich ist, Handelsstrategien zu testen, könnten Händler versucht sein, vergangene Informationen zu verwenden, um aktuelle Trades zu machen — bekannt als Look-Ahead—Bias -, während der falsche Backtesting-Datensatz eine Überlebensneigung beinhalten könnte. Survivorship Bias ist die Tendenz, die Wertentwicklung bestehender Fonds auf dem Markt als repräsentative Stichprobe zu betrachten.Anleger können den Handel mit einer einfachen Tabellenkalkulation oder sogar Stift und Papier simulieren, aber Daytrader hätten es ziemlich schwer, Hunderte oder Tausende von Transaktionen pro Tag von Hand aufzuzeichnen und ihre Gewinne und Verluste zu berechnen. Glücklicherweise bieten viele Online-Broker und einige Finanzpublikationen Papierhandelskonten an, mit denen Einzelpersonen üben können, bevor sie echtes Kapital auf den Markt bringen. Auf diese Weise können sie Strategien testen und mit der Software selbst üben.

Einrichten eines Tageshandelskontos

Tageshändler sollten idealerweise mit demselben Tageshandelsbroker handeln, den sie für ihr Live-Konto verwenden möchten, da dies der Realität so nahe wie möglich kommt.Wenn Sie nach dem besten Ort suchen, an dem Sie Ihre Trades üben können, sollten Sie Papierhandelsplattformen in Betracht ziehen, die Live-Marktfeeds anbieten, bevor Sie mit echtem Kapital beginnen. Dies ist wichtig, da Sie in der Lage sein möchten, ohne verzögerte Feeds oder Verarbeitungsaufträge zu handeln.Zu den beliebtesten Brokern gehören Interactive Brokers und TradeStation, die beide über voll funktionsfähige Simulatoren verfügen, die sogar mit ihren automatisierten Handelsregeln funktionieren. Daytrader, die diese Plattformen nutzen, müssen ein Konto eröffnen, um den Simulator nutzen zu können, was die Einzahlung der Mindestfinanzierungsanforderungen bedeuten kann. Die gute Nachricht ist, dass Händler den Simulator verwenden können, bevor sie Live-Trades mit ihrem Kapital tätigen.

Online-Broker wie Fidelity und TD Ameritrade bieten ihren Kunden auch Papierhandelskonten an. Investopedia bietet einen kostenlosen Aktiensimulator, der für den Papierhandel verwendet werden kann, und für diejenigen, die mit einem Tageshandelskonto beginnen möchten, hat Investopedia eine Liste der besten Börsenmakler für den Tageshandel zusammengestellt, um den Prozess zu vereinfachen.

Es ist wichtig zu bedenken, dass es immer noch einige Unterschiede zwischen simuliertem und Live-Handel gibt. Auf technischer Ebene berücksichtigen Simulatoren möglicherweise keine Slippage, Spreads oder Provisionen, die sich erheblich auf die Renditen des Tageshandels auswirken können. Auf psychologischer Ebene fällt es Händlern möglicherweise leichter, sich an die Regeln des Handelssystems zu halten, ohne dass echtes Geld auf dem Spiel steht — insbesondere, wenn das Handelssystem nicht gut abschneidet.

Papierhandelstipps

Die tägliche Handelspraxis hängt weitgehend von der Strategie ab, mit der gehandelt wird. Zum Beispiel konzentrieren sich einige Daytrader auf „Gefühl“ und müssen sich allein auf Papierhandelskonten verlassen, während andere automatisierte Handelssysteme verwenden und Hunderte von Systemen backtestenvor dem Papierhandel nur die vielversprechendsten. Händler sollten die beste Broker-Plattform für ihre Bedürfnisse auswählen, basierend auf ihren Handelspräferenzen und dem Papierhandel auf diesen Konten.

Beim Papierhandel ist es wichtig, die Handelsleistung genau aufzuzeichnen und die Strategie über einen ausreichend langen Zeithorizont zu verfolgen. Einige Strategien funktionieren möglicherweise nur in Bullenmärkten, was bedeutet, dass Händler unvorbereitet erwischt werden können, wenn ein Bärenmarkt kommt. Es ist wichtig, genügend Wertpapiere unter verschiedenen Marktbedingungen zu testen, um sicherzustellen, dass ihre Strategien erfolgreich sind und die höchsten risikoadjustierten Renditen erzielen.

Schließlich ist der Papierhandel kein einmaliges Unterfangen. Daytrader sollten regelmäßig Papierhandelsfunktionen auf ihren Brokerage-Konten verwenden, um neue und experimentelle Strategien zu testen, um sich an den Handelsmärkten zu versuchen. Einfache Fehler können für Daytrader, die Zehntausende von Dollar in Hunderten von Trades pro Tag riskieren, unglaublich kostspielig sein. Dies macht den Papierhandel zu einem integralen Bestandteil des langfristigen Erfolgs.

Vorteile des Papierhandels

Wenn Sie mit einem Papierhandelskonto beginnen, können Sie Ihre Lernkurve verkürzen. Aber es gibt noch andere Vorteile, als nur sich selbst zu erziehen. Erstens haben Sie kein Risiko. Da Sie kein echtes Geld verwenden, verlieren Sie nichts. Sie können analysieren, welche Fehler Sie gemacht haben, und helfen, eine Gewinnstrategie zu erstellen. Dies hilft Ihnen auch, Ihr Vertrauen aufzubauen, und ermöglicht es Ihnen, Techniken und Strategien zu üben, die Sie benötigen, um ein erfolgreicher Daytrader zu sein, einschließlich Gewinn- oder Verlustmitnahmen und Vorbereitung vor dem Markt. Schließlich nimmt es den Stress aus dem Handel. Sie können sich in einer entspannten Umgebung auf Ihre Strategien konzentrieren und die Emotionen aus dem Handel nehmen.

Nachteile des Papierhandels

Während der Papierhandel Ihnen helfen wird, die Praxis zu geben, die Sie brauchen, gibt es ein paar Nachteile. Da kein echtes Geld verwendet wird, erhalten Sie keine Vorstellung davon, wie Gebühren und Provisionen in Ihre Trades einfließen. Diese Simulatoren spiegeln auch nicht genau die Realität der Märkte wider, mit den Tiefs und Hochs und den Emotionen, die mit dem Handel einhergehen. Daher ist es wichtig, sich daran zu erinnern, dass dies eine simulierte Umgebung ist, wenn Sie Ihre Handelsfähigkeiten in Schach halten.

Üben, üben, üben

Wenn Sie zum ersten Mal investieren, nehmen Sie sich so viel Zeit wie möglich für den Papierhandel, bevor Sie mit dem Live-Handel beginnen. Achten Sie darauf, verschiedene Strategien und neue Ideen zu erkunden, damit Sie es sich bequem machen können. Die Idee hinter der Verwendung von Simulatoren ist, dass Sie es sich bequem machen und Ihre Lernkurve verkürzen.Sobald Sie das Gefühl haben, alles, was Sie mit einem Simulator tun können, gemeistert zu haben, versuchen Sie, mit einer Aktie zu handeln, die einen vorhersehbaren Lauf hatte — mit einem niedrigeren Preis und einer konsistenten Reaktion auf die Marktbedingungen. Wenn Sie mit einer sehr volatilen Aktie handeln, kann dies eine Herausforderung sein. Wenn Sie sich jedoch für etwas Sichereres entscheiden, können Sie das Gelernte üben, ohne zu viel Risiko einzugehen.

Das Endergebnis

Daytrader stehen vor einem intensiven Wettbewerb, wenn es darum geht, Handelsmöglichkeiten erfolgreich zu identifizieren und auszuführen. Glücklicherweise bieten die meisten Online-Broker Papierhandelsfunktionen an, die es Daytradern ermöglichen, ihre Fähigkeiten zu üben, bevor sie echtes Kapital einsetzen. Händler sollten diese Funktionen nutzen, um kostspielige Fehler zu vermeiden und ihre langfristigen risikoadjustierten Renditen und Leistungen zu maximieren.