co to jest wskaźnik rezerwy?

wskaźnik rezerwy – znany również jako wskaźnik rezerwy bankowej, wymóg rezerwy bankowej lub wskaźnik rezerwy gotówkowej – jest odsetkiem depozytów, które instytucja finansowa musi przechowywać w rezerwie jako środki pieniężne. Bank centralny jest instytucją, która określa wymaganą kwotę wskaźnika rezerwy. Rezerwa banku zazwyczaj składa się z pieniędzy, które posiada i jest przechowywana w jego skarbcu. Banki mają również środki pieniężne przechowywane na koncie w banku centralnym.

rozkład wskaźnika rezerwy obowiązkowej

ogólnie, wskaźnik rezerwy stosowany jest w planowaniu polityki pieniężnej w celu regulowania ilości środków pieniężnych, które banki mogą przeznaczyć na kredyty. Ponadto centralne władze monetarne wykorzystują ten wskaźnik do ochrony banków przed nagłym spadkiem płynności, który może doprowadzić do kryzysu finansowego2008-2009 globalny kryzys Finansowy2008-2009 globalny kryzys finansowy 2008-2009 odnosi się do ogromnego kryzysu finansowego, z którym borykał się świat w latach 2008-2009. Kryzys finansowy odcisnął swoje piętno na osobach i instytucjach na całym świecie, a miliony Amerykanów zostały głęboko dotknięte. Instytucje finansowe zaczęły tonąć, wiele zostało wchłoniętych przez większe podmioty, a rząd USA został zmuszony do zaoferowania pomocy.

chociaż niektóre kraje, takie jak Australia i Wielka Brytania, nie mają wskaźnika rezerw, inne, takie jak Liban i Brazylia, mają wskaźnik rezerw odpowiednio 30% i 20%. Liczby są ważne, ponieważ zapewniają, że każdy kraj jest w stanie regulować i chronić swoją gospodarkę.

wpływ wskaźnika rezerwy na obligacje i akcje

wyższa stopa procentowa szkodzi właścicielom obligacji, ponieważ stopy procentowe mają odwrotną zależność od wartości obligacji. Giełda również ma tendencję do zachowania się negatywnie, gdy wzrost stóp procentowych, ponieważ jest to droższe dla firm, aby uzyskać pożądany poziom finansowania. W konsekwencji podwyższenie rezerwy szkodzi obligacjom i akcjom. Wyższy wskaźnik pojawia się, gdy gospodarka doświadcza inflacji, podczas gdy niższy wskaźnik występuje podczas deflacjiflacja to spadek ogólnego poziomu cen towarów i usług. Innymi słowy, deflacja to ujemna inflacja. Kiedy to nastąpi,.

w szczególności banki mają trudności, gdy bank centralny dostosowuje wskaźnik rezerwy w górę, ponieważ istnieje limit ilości pieniędzy, które banki mogą pożyczać, a tym samym kwoty odsetek, które mogą zarobić. Odwrotna sytuacja ma miejsce, gdy bank centralny obniża wskaźnik rezerwy. Banki mają więcej pieniędzy do pożyczenia, a odsetki są generowane.

w niektórych krajach pewna kwota pieniędzy jest wypłacana bankom jako odsetki od ich rezerw. Praktyka ta jest zwykle korzystna dla banków, ale zależy od obowiązujących stóp. Na przykład Rezerwa Federalna USA (Fed) Rezerwa Federalna jest bankiem centralnym Stanów Zjednoczonych i jest organem finansowym odpowiedzialnym za największą na świecie gospodarkę wolnorynkową. płaci około 0,5% od stóp rezerw jako rekompensatę dla banków za utracone dochody, gdy wymóg rezerwy zostanie zwiększony.

względy inwestorów

inwestorzy międzynarodowi muszą uważnie obserwować wskaźniki rezerw, zwłaszcza na rynkach, na których zarządzanie polityką pieniężną opiera się na wymogach rezerw. W wielu przypadkach akcjonariusze są w stanie stwierdzić, kiedy nastąpi zmiana wskaźników rezerw, analizując wzorce makroekonomiczne.

kraj, którego inflacja rośnie, zazwyczaj doświadcza wzrostu wskaźnika rezerw. Inwestor może zabezpieczyć się przed takim ryzykiem, inwestując w wielu regionach i krajach. Inwestor może również przenieść swoje inwestycje na obszary, na które nie mają wpływu zmiany wskaźnika.

wpływ na politykę pieniężną

większość banków centralnych, takich jak Bank Anglii Bank Anglii (BoE) jest bankiem centralnym Zjednoczonego Królestwa i modelem, na którym opiera się większość banków centralnych na całym świecie. Od tego czasu System Rezerwy Federalnej Stanów Zjednoczonych i Europejski Bank Centralnyeuropejski Bank Centralnyeuropejski Bank Centralny (EBC) jest jedną z siedmiu instytucji UE i banku centralnego dla całej strefy euro. Jest to jeden z, mają tendencję do zmiany stóp rezerw często, ponieważ może to powodować problemy z płynnością. Zamiast tego wykorzystują operacje otwartego rynku, takie jak luzowanie ilościowe.

na przykład wskaźnik rezerwy w USA jest ograniczony do 10% dla depozytów i 0% dla depozytów czasowych obejmujących wiele lat. Dane są omawiane i ustalane przez Radę Gubernatorów. Podobnie jak depozyty czasowe, rachunki oszczędnościowe nie podlegają wymogom rezerwy.

zwiększenie odsetka depozytów, które banki muszą przechowywać w postaci gotówki skarbcowej, powoduje zmniejszenie ilości kredytów, które są w stanie zrobić. O ile skuteczność wymogów dotyczących rezerw jako narzędzia polityki jest wysoce dyskusyjna, nie ma wątpliwości, że wpływa ona na rynek pieniężny. Ich stosowanie staje się coraz mniej istotne w krajach takich jak USA, gdzie organy regulacyjne preferują luzowanie ilościowe.

więcej zasobów

CFI jest oficjalnym dostawcą globalnego modelowania finansowego& Valuation Analyst (Fmva)™certyfikat fmva® Dołącz do 850 000+ studentów, którzy pracują dla firm takich jak Amazon, J. P. Morgan, and Ferrari program certyfikacji, zaprojektowany, aby pomóc każdemu stać się światowej klasy analitykiem finansowym. Aby nadal rozwijać swoją karierę, przydatne będą dodatkowe zasoby SPI poniżej:

• rezerwy Walutowezasady Walutowezasady Walutowezasady walutowe odnoszą się do aktywów zagranicznych będących w posiadaniu banku centralnego danego kraju. Aktywa zagraniczne obejmują aktywa, które nie są denominowane w walucie krajowej kraju. Na przykład amerykańskie obligacje rządowe w posiadaniu Banku Japonii są aktywami zagranicznymi Japonii.
• ograniczone środki pieniężne ograniczone środki pieniężne odnosi się do środków pieniężnych, które są przechowywane przez firmę z określonych powodów i dlatego nie są dostępne do natychmiastowego zwykłego użytku biznesowego. Można go skontrastować z nieograniczoną gotówką, co odnosi się do gotówki, którą można wykorzystać do dowolnego celu.
• rachunek przepływów pieniężnych rachunek przepływów pieniężnych (zwany także raportem przepływów pieniężnych) jest jednym z trzech kluczowych sprawozdań finansowych, które odzwierciedlają środki pieniężne
• luzowanie ilościowe luzowanie ilościowe (QE) to polityka pieniężna dotycząca drukowania pieniędzy, która jest wdrażana przez Bank Centralny w celu pobudzenia gospodarki. Bank Centralny tworzy